קבוצת דלק ביקשה לגייס חצי מיליארד שקל, אך הביקושים ההיסטריים בשלב המוסדי הביאו אותה להגדיל את היקף הגיוס ל-1.1 מיליארד. האג"ח זכו לדירוג A2 והריבית במכרז המוסדי נסגרה על 3.99% בלבד
אבי יוסף 21.02.2017
יצחק תשובה. צילום: יוסי זיננגר | פלאש 90 הזיכרון הקצר של החוסכים לפנסיה. קבוצת דלק גייסה אתמול מיליארד שקל במכרז המוסדי, דהיינו מקרנות הפנסיה של הציבור. זו אותה דלק שחברת הבת שלה – דלק נדל"ן – שהשיגה לפני חמש שנים הסדר חוב במסגרתו נערכה "תספורת" לחוב בסך 1.4 מיליארד שקל.
דלק תכננה לגייס חצי מיליארד שקל אלא שהביקושים ההיסטריים שהגיעו עד ל-1.3 מיליארד, שכנעו אותה להרחיב את ההנפקה ל-1.1 מיליארד. מיליארד מהגופים המוסדיים ומאה מיליון נוספים בשלב הציבורי.
לא פחות מפתיעה העובדה כי הריבית במכרז בשלב המוסדי נסגרה על 3.99% בלבד. הדבר מפתיע לנוכח אותה תספורת שהייתה אמורה להגדיל את הסיכון של תשובה, בעל השליטה. אבל בשוק ההון יש מי שאומרים כי דווקא העובדה שתשובה הוא זה שעומד בראש דלק, מסבירה את הריבית הנמוכה ואת ההתנפלות על ההנפקה.
לדבריהם, תשובה אמנם השיג תספורת נאה לחובה של דלק נדל"ן, אך גם עמד בהתחייבויותיו כלפי הנושים. (התחייב לשלם להם 800 מיליון שקל). אגרות החוב במסגרת ההנפקה הנוכחית הן למעשה הרחבה של סדרה ל"א והן בעלות מח"מ של חמש וחצי שנים. האג"ח קיבלו את הדירוג A2 מחברת הדירוג הישראלית 'מדרוג'.
עוד נציין כי בהנפקה קודמת שנערכה באביב האחרון, גייסה דלק 1.2 מיליארד שקל כאשר הנפיקה אגרות חוב להמרה. ככל הנראה, הגז שמצאו חברות הקבוצה במים הכלכליים של ישראל, שכנע את המשקיעים ששווה להם להלוות לקבוצה כסף.